Güney Koreli teknoloji devi Samsung Electronics, yeni nesil yapay zeka bellek çipleri için agresif fiyat stratejisiyle piyasaları hareketlendirdi.

 Yerel basında çıkan haberlerin ardından şirketin hisseleri Kore Borsası’nda %5’in üzerinde yükselerek 190.900 won ile tüm zamanların en yüksek seviyesini gördü ve günü 190.000 won’dan kapattı.

Bu yükseliş, küresel teknoloji hisselerine yönelik artan iştahın ortasında gerçekleşti. Özellikle yapay zeka altyapısına yönelik talep, yarı iletken sektörünü yeniden yatırımcıların radarına sokmuş durumda.

HBM4 Fiyatı 700 Dolara Dayanabilir

Güney Kore basınına göre Samsung, yeni nesil yüksek bant genişliğine sahip bellek çipi HBM4 için birim fiyatı yaklaşık 700 dolar seviyesinde konumlandırmayı hedefliyor. Bu rakam, önceki nesil HBM3E’ye kıyasla %20–30 daha yüksek bir fiyat anlamına geliyor.

Bloomberg Intelligence analistlerine göre bu fiyatlama, Samsung’a HBM4 tarafında %50 ila %60 arasında işletme kâr marjı sağlayabilir. Bu oran, bellek sektöründe uzun süredir görülmeyen derecede güçlü bir kârlılığa işaret ediyor.

Şirket 12 Şubat itibarıyla HBM4’ün ticari sevkiyatına başladı. Böylece yapay zeka veri merkezlerine yönelik patlayan talebi doğrudan yakalamayı hedefliyor.

Nvidia Bağlantısı: Vera Rubin Platformu Geliyor

Samsung’un HBM4 çiplerinin, önümüzdeki dönemde tanıtılması beklenen Nvidia’nın yeni nesil “Vera Rubin” yapay zeka işlemcilerinde kullanılması bekleniyor.

Daha önce yaklaşık 550 dolar seviyesinde HBM4 fiyatı üzerinden Nvidia ile anlaşma sağladığı konuşulan SK Hynix’in de Samsung’un yukarı yönlü fiyat politikasına paralel şekilde fiyat artırması gündeme gelebilir. Bu durum, iki Güney Koreli dev arasındaki rekabette yeni bir döneme girildiğinin sinyali olarak yorumlanıyor.

DRAM Fiyatlarında Patlama Beklentisi

Yapay zeka veri merkezlerine yönelik talep, küresel bellek yongası piyasasında ciddi bir arz baskısı oluşturmuş durumda. Piyasa araştırmalarına göre DRAM fiyatlarının ilk çeyrekte bir önceki çeyreğe kıyasla %80 ila %90 oranında artması bekleniyor.

Bu tablo, yalnızca Samsung için değil, tüm yarı iletken sektörü için güçlü bir kârlılık dönemi anlamına geliyor. Wall Street tarafında da teknoloji hisseleri yükselişini sürdürürken, özellikle Nvidia hisseleri platform güncellemeleri beklentisiyle prim yaptı.

Yapay Zeka Bellek Savaşı Başladı

Sektör uzmanlarına göre Nvidia’nın HBM4’e olan talebi o kadar yüksek ki, üreticiler tedarik güvenliği için daha yüksek fiyatları kabul etmek zorunda kalabilir. Bu da HBM pazarında fiyat disiplininin üretici lehine dönmesine yol açıyor.

Özetle:

• Yapay zeka veri merkezleri bellek talebini patlatıyor.

• HBM4 fiyatları yükseliyor.

• Samsung kâr marjını ciddi şekilde artırma potansiyeline sahip.

• SK Hynix ile rekabet yeni bir evreye giriyor.

• Nvidia tarafındaki talep tüm dengeleri değiştiriyor.

Yapay zeka çağı sadece yazılım şirketlerini değil, donanım üreticilerini de yeniden zirveye taşıyor. Bu yükselişin geçici mi yoksa çok yıllı bir süper döngünün başlangıcı mı olduğu ise önümüzdeki çeyreklerde netleşecek.

Dijital ekonomide para artık sadece algoritmada değil, bellekte de kazanılıyor. Dijipedya olarak gelişmeleri yakından izlemeye devam edeceğiz.